基金三季报披露 “绩优生”浮出水面 富国安诚回报“抗震”优势显著

公募基金三季报披露已近尾声，绩优生基金业绩表现受到投资者高度关注，基金季报在指数剧烈波动的披露环境下，仍有公募基金产品凭借绝对收益策略获取较为稳健的浮出富国收益。富国安诚回报12个月持有期混合（A类：013143，水面C类：013144）三季报显示，安诚自2021年10月14日成立以来，回报截至2022年9月30日，抗震过去近一年的优势运作期间，该基金A类份额取得2.25%的显著净值增长率，同期业绩比较基准收益率为-3.43%，绩优生更远超同期-22.98%的基金季报回报率，在“震感”强烈的披露市场环境中走出了一条平缓而有力的净值曲线。为投资者提供可持续回报的浮出富国同时，带来了较为舒适的水面投资体验，正如管理人于渤所坚持的——低回撤是长期复利的核心来源之一。

过硬的学历和扎实的履历构筑了于渤的投资基础，履历显示，于渤是北京大学化学学士、金融学硕士，拥有“理工+金融”复合教育背景，至今有超13年证券从业经历，7年投资管理经验（专户+公募），具备专业的宏观研究功底与数理基础，投资视野较广，对全市场中的消费、金融、新能源、军工、周期等行业均有关注。据于渤自己介绍，刚开始进行投资管理的时候，正值2015年的市场高点，没多久就遇到市场大幅下跌，这一经历使得她对控制风险非常重视。

具体到富国安诚回报的运作，于渤通过仓位管理来控制回撤，以绝对收益为出发点，审时而不择时，不判断指数的点位，根据风险额度调整仓位，有确定性机会时提升仓位。在市场大幅波动的2022年上半年，于渤基于其扎实的回撤控制体系以及多年积累的对于风险的认知，于一季度进行了主动降仓以降低风险，进而平滑净值波动；进入5月，伴随风险因素的陆续释放，也适度提高了权益仓位，既实现了在危险时刻的有效防御，也及时布局到了“跌出来的机会”。

除了“严控回撤”之外，“获得收益”是于渤投资策略中的另一核心，即通过优选行业及个股，获取收益弹性。在进行行业配置时，于渤对价值、成长、周期等不同风格的行业进行均衡配置，并将其分为基础仓位和弹性仓位。其中，基础仓位看重行业基本面，要求增长质量过硬、持续性强，ROE较高或者ROE提升的核心驱动因素可持续，弹性仓位一般考虑弹性较高的板块，以成长和周期行业为主。

正如于渤所说，“流水不争先，争的是滔滔不绝”，在时间的洗礼之下，优秀的绝对收益产品能够为投资者带来较为稳健的回报。在权益市场大幅波动、无风险利率持续走低的大背景下，由稳健派管理人掌舵的绝对收益类型基金，或为投资者资产配置中较为具备性价比的选择之一。

最新评论